Finanza integrata vs Banking as a Service: qual è la differenza?

La tecnologia finanziaria ha trasformato il modo in cui le aziende offrono prodotti bancari e servizi di pagamento. Due concetti spesso discussi in questo ambito sono l’“embedded finance” e il “banking as a service” (BaaS). Sebbene siano strettamente correlati, non sono la stessa cosa. Comprendere la differenza tra finanza integrata vs banking as a service aiuta le aziende a scegliere l'infrastruttura finanziaria più adatta alle loro piattaforme, ai loro marketplace o ai loro prodotti SaaS.

In questa guida spieghiamo come funzionano entrambi i modelli, quali sono le loro principali differenze e in quali casi le aziende dovrebbero ricorrere a ciascuno dei due approcci.

Che cos'è la finanza incorporata?

Per "finanza integrata" si intende l'integrazione di servizi finanziari direttamente all'interno di piattaforme non finanziarie. Anziché indirizzare gli utenti verso banche o fornitori di servizi di pagamento esterni, le aziende integrano funzionalità finanziarie nei propri prodotti. Tali servizi possono includere:

• pagamenti
• portafogli digitali
• prestiti
• assicurazione
• emissione di carte
• infrastruttura dei conti

Ad esempio, un marketplace potrebbe integrare direttamente nella propria piattaforma la gestione dei pagamenti e i versamenti ai venditori. Gli utenti completano le transazioni senza uscire dalla piattaforma. Piattaforme come Uber, Shopify e Amazon hanno adottato la finanza integrata per semplificare le interazioni finanziarie e migliorare l’esperienza dei clienti.

Le aziende che adottano questo modello si affidano in genere a soluzioni di “embedded finance” fornite da società fintech soggette a regolamentazione. Questi fornitori si occupano della conformità, infrastruttura dei pagamenti, e le operazioni finanziarie che avvengono dietro le quinte.

Che cos’è il Banking as a Service (BaaS)?

Il Banking as a Service (BaaS) è il livello infrastrutturale che consente alle aziende di sviluppare servizi finanziari utilizzando le API fornite da istituti finanziari autorizzati. In un modello BaaS, le banche rendono accessibili le proprie funzionalità bancarie di base tramite API, in modo che le aziende fintech e le piattaforme digitali possano sviluppare prodotti finanziari basati su di esse. Tra le funzionalità tipiche del BaaS figurano:

• creazione dell'account
• elaborazione dei pagamenti
• emissione di carte
• strumenti di conformità (KYC / AML)
• monitoraggio delle transazioni

Anziché integrare direttamente i servizi finanziari nell’esperienza del cliente, il BaaS si concentra sulla fornitura dell’infrastruttura bancaria tecnica necessaria per creare prodotti finanziari. Ad esempio, una startup fintech potrebbe utilizzare le API BaaS per sviluppare un’app di digital banking che offra conti, carte e servizi di pagamento.

Finanza integrata vs Banking as a Service

Sebbene i due termini vengano spesso utilizzati in modo intercambiabile, essi rappresentano livelli diversi dell’ecosistema fintech. L’“embedded finance” si concentra sul livello dell’esperienza utente, mentre il “banking as a service” fornisce il livello infrastrutturale sottostante.

In parole povere: Il BaaS è alla base della finanza integrata.

Quando le aziende dovrebbero ricorrere all'embedded finance?

La fintech integrata è particolarmente utile per le piattaforme che desiderano migliorare l'esperienza dei propri utenti grazie a funzionalità finanziarie. Tra i casi d'uso più comuni figurano:

• Mercati. Integrare la gestione dei pagamenti, i portafogli digitali e i pagamenti automatici ai venditori direttamente all’interno della piattaforma per semplificare le transazioni tra acquirenti e venditori. Scopri di più sui principali vantaggi dell’infrastruttura finanziaria integrata per i marketplace qui.
• Piattaforme SaaS. Integrare strumenti di pagamento e servizi finanziari nei prodotti software, consentendo ai clienti di gestire la fatturazione, i pagamenti e le operazioni finanziarie all’interno della piattaforma.
• Piattaforme della gig economy. Utilizza la finanza integrata per i pagamenti ai lavoratori, i portafogli digitali e l’accesso ai pagamenti in tempo reale per autisti, corrieri o liberi professionisti.
• Piattaforme di e-commerce. Offrire pagamenti integrati, un Gateway di pagamento per l'e-commerce, e opzioni di finanziamento che migliorano l'esperienza di pagamento e riducono gli ostacoli al pagamento.

Quando le aziende dovrebbero ricorrere al Banking as a Service (BaaS)?

• Startup fintech – Le aziende che sviluppano prodotti finanziari digitali, quali app bancarie, piattaforme di pagamento o strumenti finanziari, ricorrono spesso al Banking as a Service per accedere a funzionalità bancarie regolamentate.
• Neobanche – Le banche esclusivamente digitali si avvalgono di fornitori di servizi BaaS per offrire conti, carte e servizi di pagamento senza dover gestire una propria infrastruttura bancaria.
• Società di pagamento – I fornitori di servizi di pagamento utilizzano piattaforme BaaS per sviluppare prodotti finanziari quali conti di pagamento, emissione di carte e elaborazione delle transazioni.

Poiché il BaaS rende accessibili i servizi bancari di base direttamente tramite API, le aziende che lo utilizzano devono in genere disporre di solide competenze tecniche, conoscenze normative e risorse di sviluppo per creare e gestire con successo i prodotti finanziari.

I vantaggi della finanza integrata per le piattaforme digitali

• Migliore esperienza utente. I clienti possono effettuare pagamenti, gestire i propri conti e accedere ai servizi finanziari senza uscire dalla piattaforma, godendo così di un’esperienza più fluida e comoda.
• Nuove fonti di reddito. Le piattaforme possono generare ricavi attraverso commissioni sulle transazioni, servizi finanziari, elaborazione dei pagamenti e altri prodotti finanziari integrati.
• Lanci di prodotti più rapidi. Le soluzioni di "embedded finance" consentono alle aziende di integrare rapidamente i servizi finanziari senza dover realizzare complesse infrastrutture bancarie.
• Maggiore fidelizzazione dei clienti. I servizi finanziari integrati in una piattaforma aumentano il coinvolgimento degli utenti, incoraggiano l'utilizzo ripetuto e rafforzano le relazioni a lungo termine con i clienti.

Questi vantaggi spiegano perché la finanza integrata sia diventata una strategia di crescita fondamentale per le piattaforme digitali e i marketplace.

I vantaggi del “Banking as a Service”

• Accesso alle infrastrutture bancarie regolamentate. Le aziende possono lanciare prodotti finanziari quali conti, servizi di pagamento o carte senza dover ottenere una licenza bancaria.
• Sviluppo più rapido dei prodotti fintech. Molte piattaforme utilizzano servizi bancari in white label oppure BaaS per sviluppare e lanciare rapidamente servizi finanziari.
• Scalabilità. Le aziende possono ampliare l'offerta di prodotti finanziari su diversi mercati e segmenti di utenza.
• Flessibilità. Gli sviluppatori hanno il pieno controllo su come i servizi finanziari vengono progettati, personalizzati e integrati nelle loro applicazioni.

Tuttavia, le implementazioni BaaS richiedono in genere competenze tecniche e risorse di sviluppo maggiori rispetto alle soluzioni di finanza integrata.

Finanza integrata vs BaaS: quale soluzione è più adatta alla tua azienda?

La scelta tra "embedded finance" e BaaS dipende dal modello di business e dagli obiettivi di prodotto. Le aziende dovrebbero prendere in considerazione:

• se intendono sviluppare prodotti finanziari
• quanto sviluppo tecnico riescono a gestire
• con quale rapidità intendono lanciare i servizi finanziari
• responsabilità normative

Per la maggior parte delle piattaforme e dei marketplace, l’“embedded finance” offre un percorso più rapido e scalabile per l’integrazione dei servizi finanziari. Le aziende che desiderano sviluppare i propri prodotti bancari potrebbero trarre maggiori vantaggi da un’infrastruttura di tipo “banking as a service”.

Il futuro della finanza integrata e del BaaS

L'adozione dell'embedded finance sta accelerando, poiché sempre più aziende integrano i servizi finanziari direttamente nelle piattaforme digitali. Secondo una ricerca di mercato, il mercato globale dell'embedded finance era valutato a circa $83 miliardi nel 2023 e si prevede che raggiunga quasi $588 miliardi entro il 2030, con un tasso di crescita annuo composto (CAGR) superiore a 30%.

Allo stesso tempo, i fornitori di Banking as a Service continuano ad ampliare la propria infrastruttura, offrendo API che consentono alle aziende fintech e alle piattaforme digitali di sviluppare prodotti finanziari con maggiore facilità. La crescita delle piattaforme BaaS è strettamente legata all’ascesa dell’embedded finance, poiché molte soluzioni di embedded finance si avvalgono del BaaS dietro le quinte.

Insieme, l’“embedded finance” e il “banking as a service” stanno ridefinendo le modalità di erogazione dei servizi finanziari nell’economia digitale. Man mano che le piattaforme digitali si trasformano sempre più in ecosistemi finanziari, le aziende che comprendono il funzionamento di questi modelli saranno in una posizione migliore per lanciare prodotti finanziari scalabili e costruire vantaggi competitivi a lungo termine.

Domande frequenti: finanza integrata vs Banking as a Service (BaaS)

Qual è la differenza tra "embedded finance" e "banking as a service"?

La fintech integrata integra servizi finanziari quali pagamenti, prestiti o conti direttamente in piattaforme non finanziarie, come i marketplace o i prodotti SaaS. Banking as a Service (BaaS) fornisce l’infrastruttura regolamentata e le API che consentono alle aziende di sviluppare prodotti finanziari. In molti casi, le soluzioni di “embedded finance” si affidano ai fornitori di BaaS per garantire, dietro le quinte, le funzionalità bancarie.

L'“embedded finance” è la stessa cosa del BaaS?

No, l'“embedded finance” e il BaaS sono correlati, ma rappresentano livelli diversi della tecnologia finanziaria. Il BaaS fornisce l’infrastruttura bancaria di base, comprese le API per i conti, i pagamenti e la conformità. L’“embedded finance” si concentra sull’integrazione di tali servizi finanziari direttamente nelle piattaforme esistenti, in modo che gli utenti possano accedervi senza soluzione di continuità, senza dover abbandonare il prodotto che già utilizzano.

Perché le aziende ricorrono alla finanza integrata?

Le aziende utilizzano l’embedded finance per semplificare i pagamenti, migliorare l’esperienza dei clienti e generare nuovi flussi di ricavi. Integrando i servizi finanziari direttamente nelle proprie piattaforme, le aziende possono offrire transazioni più veloci, portafogli digitali, opzioni di prestito o servizi relativi alle carte. Ciò riduce gli ostacoli per gli utenti e consente alle aziende di monetizzare l'attività finanziaria all'interno del proprio ecosistema digitale.

Chi utilizza i servizi bancari come servizio?

Il "Banking as a Service" (BaaS) viene solitamente utilizzato da startup fintech, neobanche e società di tecnologia finanziaria che desiderano sviluppare prodotti bancari senza dover ottenere una licenza bancaria. Utilizzando le API BaaS, queste aziende possono offrire servizi quali conti correnti, pagamenti, carte o prestiti, affidandosi a istituzioni finanziarie regolamentate per la fornitura dell'infrastruttura bancaria di base.

La fintech integrata può esistere senza il BaaS?

Nella maggior parte dei casi, l'embedded finance si avvale, dietro le quinte, di un'infrastruttura BaaS. I fornitori di servizi BaaS offrono funzionalità bancarie regolamentate quali l'elaborazione dei pagamenti, la gestione dei conti e i sistemi di conformità. Le piattaforme di embedded finance integrano poi questi servizi nei propri prodotti, consentendo agli utenti di accedere a funzionalità finanziarie direttamente all'interno di app, marketplace o piattaforme digitali.